Archive for Velas japonesas
Fibonacci y Ondas de Elliott en el SP500
La semana pasada ya comentábamos la importancia del suelo marcado por el análisis técnico del SP500 al formar la figura de Estrella del Amanecer en velas japonesas. Pues bien, vamos a mirar el índice de la bolsa americana desde una perspectiva más a largo plazo y ver que nos podemos esperar.
La teoría de Elliott tiene tres reglas principales que se deben de cumplir para poder orientarnos en la evolución de las bolsas: 1) La segunda onda no puede caer por debajo de la primera, 2) La tercera onda no puede ser la menor de las ondas de expansión y 3) La cuarta onda no debe solaparse con la primera. Además, los retrocesos en las ondas suelen estar en los diferentes retrocesos de Fibonacci, principalmente en los retrocesos del 38,2% y del 61,8%.
Ahora nos vamos al análisis técnico del S&P500 desde los mínimos de Marzo del 2009 donde comenzamos la tendencia alcista que mantenemos desde entonces. Como podemos observar en el gráfico tuvimos un primer impulso alcista de cinco ondas hasta Abril del 2010 para luego retroceder justo el 38,2% de toda la subida en los mínimos de Julio del 2010. De ahí, comenzamos un nuevo impulso alcista de cinco ondas que nos llevo a nuevos máximos en los 1370 puntos del SP500 un año después del final de la anterior onda de impulso en Abril. Tras romper la línea 2-4 y probar los mínimos de Marzo de este año, probamos de nuevo la línea 2-4 sin poder rebasarla en (b) y llevándonos a las fuertes caídas de este mes de Agosto pasado.
La pregunta ahora es, ¿hemos visto verdaderamente el final de la corrección del segundo impulso alcista o veremos los 1095 puntos antes de empezar el último impulso alcista antes de la gran corrección? La respuesta no la tenemos nadie, lo que sí que podemos es definirnos diferentes escenarios y actuar en consecuencia:
- Una ruptura de la linea gruesa en verde (linea 2-4 de la gran tendencia alcista) nos llevaría como poco a los 1095 puntos, y si estos no aguantasen… el abismo!!!
- La superación de los máximos relativos anteriores nos daría vía libre para volver a atacar los máximos históricos del SP500 en los 1560 puntos; además, la estrella del amanecer vista la semana pasada da más posibilidades a esta opción,,, pero hasta el rabo todo es toro
¿Suelo en el S&P500?
Las palabras de Bernanke ayudaron al rebote en las bolsas europeas este Viernes, en donde hemos visto al Eurostoxx50 tocar de nuevo los mínimos de las últimas dos semanas en los 2125 puntos del Eurostoxx50; con respecto al Dax, la recuperación desde mínimos ha sido bastante más importante. Pero vamos a centrarnos en el análisis técnico del S&P 500, índice director de la evolución del resto de las bolsas; para ello tenemos el gráfico inferior que muestra en velas diarias la evolución del SP500 en el último año.
Empezábamos el año pasado con la ruptura de los 1120 puntos que habían sido resistencia durante el verano, propiciando una subida en la bolsa americana superior al 20% hasta los niveles de 1350-70 puntos. Posteriormente nos mantuvimos todo 2011 en un lateral amplio entre los niveles máximos alcanzados anteriormente y los 1250 puntos donde marcamos un soporte a vigilar tanto en Marzo como en Junio. A principios de Agosto perdemos los 1250 puntos con una creciente volatilidad en los mercados financieros, y un análisis técnico del índice americano nos marcaba como objetivo los 1120-30 puntos que obteníamos de restar la anchura del canal lateral mantenido en 2011 a los mínimos de dicho canal.
Pues bien, ya hemos llegado a los 1120 puntos, objetivo de la caída e importante resistencia que fue en 2010, lo que hace los 1120 puntos un importante soporte a vigilar en el S&P500. Pero además, aparece esta semana en el SP500 un figura de velas japonesas o candlesticks conocida como Estrella del Amanecer,cuya figura Doji está justo en los 1120 puntos que hemos comentado tanto.
(hacer click para agrandar)
¿Que podemos esperar ahora? Pues claramente la volatilidad estará presente en las bolsas pues las tensiones geopolíticas no permiten su relajación. Pero, desde un punto de vista cuantitativo y con el análisis técnico exhaustivo del S&P500, mientras no rompamos los 1120 puntos del SP500 las posibilidades de más caídas importantes parece haberse reducido bastante. Para los más atrevidos, la importantes volatilidades que tenemos en los mercados junto a que estamos en zona de soportes importantes, creo que es una excelente oportunidad para la venta de opciones sobre los futuros de Dax y S&P500.
Analisis Tecnico Bolsas:Eurostoxx y SP500
Desde el punto de vista tecnico, el Eurostoxx 50 presenta una directriz alcista desde mediados del 2010 que mantiene intacta su tendencia alcista en el largo plazo. En el corto plazo tenemos la vela japonesa Doji dibujada el pasado Jueves que cerró el importante gap bajista de principios de semana mostrando una indecisión en el corto plazo del índice europeo. Mientras no perdamos los mínimos semanales podríamos asistir a nuevas subidas.
Romperiamos este escenario alcista con una ruptura semanal de la directriz alcista que ahora mismo se encuentra en los 2720 puntos del futuro del Eurostoxx 50.
Con respecto al futuro del S&P500, presenta una tendencia alcista en el largo plazo mucho mas clara que el índice europeo al encontrarse a casi un 10% de la directriz alcista desde los mínimos del 2009.
En el corto plazo, tenemos al índice moviendose alrededor de la media movil de 50 sesiones tan seguida por los operadores que se encuentra en los 1325 puntos, y creemos que cualquier cierre semanal consecutivo por debajo de dicha media nos llevaría a la directriz alcista del largo plazo; por arriba vigilar los 1340 puntos ya que un cierre diario por encima de dicho nivel anularia la debilidad del índice en el corto plazo
Analisis Tecnico Bolsas
Analisis Tecnico Semanal 17 Abril 2011
Una semana mas y el análisis técnico de las bolsas nos muestran unos indices muy confusos y sin una dirección clara. Esta semana pasada fue semana de vencimientos de derivados y ni aun así conseguimos que el volumen se incrementase en la zona europea; sin embargo, si miramos a los institucionales, aunque su volumen no se ha incrementado notablemente, si que hemos visto un incremento de las ventas de grandes bloques en el SP500, lo que al menos nos invita a la cautela.
Pero centrándonos en el análisis técnico del Eurostoxx 50, que es lo que mas cerca nos queda, parece ser que esta indecisión de las bolsas se puede ir transformando en una mas que inminente corrección de la bolsa europea en su principal selectivo. Si nos fijamos en el gráfico inferior que nos muestra el análisis técnico del Eurostoxx 50 en contado semanal, podemos observar como en los últimos doce meses se han producido tres claras formaciones en velas japonesas conocidas como envolventes bajistas (aunque no perfectas en su formación) en la zona de los 3000 puntos del Eurostoxx 50 y en todas ellas hemos testado la directriz alcista que mantenemos desde 2009 y que actualmente se encuentra en los niveles de 2720 puntos del Eurostoxx 50 en contado.
Por lo tanto, muy importante ver que dirección toman las bolsas esta semana tras el vencimiento de derivados, los 3000 puntos del Eurostoxx cada vez se convierten en una resistencia mas importante y una perdida de los mínimos semanales implicaría una caída del Eurostoxx 50 al entorno de los 2750 puntos
Análisis Técnico Semanal 10 Abril 2011
En nuestro análisis tecnico de la semana pasada ya comentabamos diferentes soportes y resistencias a tener en cuenta para esta semana; estos soportes y resistencias se han manteniso esta semana, por lo que tendremos que seguir vigilandolos
Analisis Tecnico Semanal 3 Abril
Empezamos el trimestre con una importante subida el Viernes dando más argumentos a la pauta de trading del primer día de mes. Esta vez sí que tuvimos argumentos macro para la subida tras los buenos datos de empleo publicados en EEUU.
Desde el punto de vista del análisis técnico, que es lo que nos ocupa, tenemos una situación un poco dudosa en esta recuperación que hemos tenido tras las fuertes caídas provocadas por las tragedias de Japón y Oriente Medio; el análisis técnico nos muestra a los principales índices enfrentándose a importantes resistencias: el Dow Jones Industriales en los 12.400 puntos, el DowJones Transportes a las puertas de máximos históricos, el Eurosotoxx 50 intentando recuperar los 2.900 puntos tras cerrar el hueco bajista que tuvo el pasado 14 de Marzo, y el S&P 500, como podemos ver en el gráfico inferior, el pasado Viernes nos dejo una larga cola superior en la vela diaria justo al intentar alcanzar los máximos anteriores en los 1.340 puntos.
Todo esto nos lleva a la cautela en la renta variable ya que las subidas pueden verse frenadas con la combinación de estas importantes resistencias junto con el escaso volumen que estamos teniendo en todas estas recientes subidas, así como con un parón en las inyecciones de liquidez por parte de la FED, cosa que se está planteando cada vez como más factible. Así que cautela.
Analisis Tecnico SP500 con resistencia importante
Analisis Tecnico Semanal 20 Marzo
El análisis técnico de las bolsas nos muestra una clara ruptura de la tendencia alcista del SP500 tras la semana de vencimiento de derivados del priemr trimestre y una debilidad en el canal alcista del Eurostoxx 50 que podría llevarnos a ver unas bolsas laterales e incluso bajistas si las noticias acompañan.
Analisis Tecnico Eurostoxx 50: canal alcista y soporte
Fuerte día de bajadas en la jornada de ayer en la bolsas mundiales ante las tensiones nucleares en Japón, aunque estas bajadas se consiguieron mitigar al final de la jornada.
En el caso del Eurostoxx 50, esta recuperación del índice coincidió con la base del canal alcista que nos muestra el análisis técnico de la bolsa europea. Como podemos ver en el gráfico inferior, la zona de 2750 se sitúa ahora como la directriz alcista a vigilar y soporte principal del canal alcista en el Eurostoxx 50. También podemos observar como todas las veces que el canal ha actuado como soporte, se produjo con velas de importantes colas inferiores, mostrando la importancia de dicho soporte desde mediados del 2010.
El canal tiene una altura de unos 350 puntos más o menos, los que implicaría que según la teoría de análisis técnico, una ruptura a la baja de dicho canal nos llevaría al Eurostoxx 50 a los 2400 puntos. Hace un par de semanas esto me hubiese parecido poco probable, pero la actual situación de la economía japonesa (recordemos que es la tercera economía mundial), podría llevarnos a estas fuertes caídas en las bolsas mundiales.
Analisis Tecnico Semanal: SP500 mantiene los soportes
En el análisis tecnico semanal que realizamos de las bolsas, el pasado 27 de Febrero comentamos la importante figura de candlestick conocida como Estrella del Amanecer que se había formado en el SP500 y que nos marcaba un suelo a tener en cuenta en las bolsas. Pues bien, de momento esta semana ese soporte ha funcionado en el SP500 en los 1294 puntos el pasado Jueves.
Analisis Tecnico Eurostoxx: Hombro-Cabeza-Hombro Invertido
Atención, el analisis tecnico del futuro del Eurostoxx nos puede estar dando una señal alcista si se confirma esto que parece un hombro cabeza hombro invertido con un objetivo potencial de vuelta a máximos anteriores en trono a los 3065 puntos. Como soporte tendríamos los 2995 puntos que es donde tenemos el gap bajista de la semana pasada.
Analisis Tecnico Futuro Eurostoxx con HCH invertido
